hrvatski

Utjecaj odabranih makroekonomskih varijabli na stopu adekvatnosti jamstvenog kapitala hrvatskih banaka

Ekonomske i financijske krize te s njima povezani rizici smjestili su kapital banaka u središte bankovnih regulacija. Mnogobrojni su zadaci koje kapital banke ispunjava, no jedan od najvećih je zaštita banke od rizika. Prikupljanje kapitala za banke predstavlja trošak pa se stoga nameće pitanje njegove optimalne veličine, odnosno količine koja će zadovoljiti potrebe regulatora i vlasnika banaka. Jedna od mjera je stopa adekvatnosti jamstvenog kapitala banaka koja se izračunava kao odnos jamstvenog kapitala i ukupne izloženosti rizicima. Cilj ovog rada je utvrditi utjecaj odabranih makroekonomskih varijabli na stopu adekvatnosti jamstvenog kapitala hrvatskih banaka pri čemu je primijenjena metoda testiranja kritičnih vrijednosti, odnosno ARDL (autoregressive distributed lag bounds testing) pristup kointegraciji vremenskih serija. Dobiveni rezultati ukazuju na postojanje stabilne kointegracijske veze između varijabli. U dugom roku, porast realnog bruto domaćeg proizvoda (BDP) vodi smanjenju stope adekvatnosti jamstvenog kapitala hrvatskih banaka dok porast kamatne stope na kunske kredite s valutnom klauzulom i deprecijacija realnog efektivnog deviznog tečaja kune vode porastu stope adekvatnosti jamstvenog kapitala hrvatskih banaka. S druge strane, u kratkom roku, pozitivne promjene u realnom bruto BDP-u i kamatnoj stopi na kunske kredite s valutnom klauzulom imaju pozitivan utjecaj na promjenu stope adekvatnosti jamstvenog kapitala hrvatskih banaka dok pozitivna promjena u realnom efektivnom deviznom tečaju kune ima negativan utjecaj na promjenu stope adekvatnosti jamstvenog kapitala hrvatskih banaka. Član korekcije pogreške statistički je značajan, ispravnog je negativnog predznaka i ukazuje na brzo vrijeme prilagodbe ravnotežnom stanju.

stopa adekvatnosti jamstvenog kapitala, banke, rizici, kointegracija, ARDL pristup

nije evidentirano